株～企業情報・おすすめ銘柄

*08:35JST 前場に注目すべき3つのポイント～決算ピーク通過、好決算ながらもイレギュラー的に売られた銘柄などへは再評価の動き～ 15日前場の取引では以下の３つのポイントに注目したい。 ■株式見通し：決算ピーク通過、好決算ながらもイレギュラー的に売られた銘柄などへは再評価の動き ■東京海上、22/3上方修正 経常利益5700億円←4800億円、コンセンサス上回る ■前場の注目材料：九州電力、ウズベキスタン参入、仏社などとガス複合火力 ■決算ピーク通過、好決算ながらもイレギュラー的に売られた銘柄などへは再評価の動き 15日の日本株市場は、こう着感の強い相場展開になりそうだ。14日の米国市場ではNYダウが171ドル安だった。セントルイス連銀のブラード総裁がTVインタビューで、金融引き締め計画を前倒しで実施する必要性を強調したほか、ロシアが近くウクライナ侵攻に踏み切るとの警戒感がくすぶり、売り優勢の相場展開となった。連日の大幅な下げに対する自律反発狙いの動きから下げ渋る場面も見られたが、米政府がキエフのウクライナ大使館の移転計画を明らかにすると、再び売りが強まるなど終日軟調推移となった。シカゴ日経225先物清算値は大阪比45円安の27055円。円相場は1ドル115円50銭台で推移している。 シカゴ先物にサヤ寄せする格好から、やや売り優勢の相場展開になりそうだ。ただし、27000円を上回って取引を終えていることもあり、昨日同様、27000円水準での底堅さは意識される可能性はあるだろう。大幅下落に対する自律反発を狙った動きなども見られそうであり、短期的には前日に弱い値動きが目立っていた指数インパクトの大きい値がさ株などへは、いったんリバウンドの動きも意識されやすいと考えられる。もっとも、明確な底入れは見極めづらく、ウクライナ情勢の行方を警戒しつつ、短期的な値幅取り狙いの売買が中心になりそうだ。 また、VIX指数は32.04まで上昇する場面も見られるなど、ボラティリティの高い状態であることから、積極的にはポジションを傾ける動きは考えづらい。NT倍率は低下傾向を見せていることもあり、リバランスの動きがあったとしても、当面はNT倍率の低下を想定したバリュー株優位の需給状況とみておきたい。そのほか、決算発表は昨日でピークを通過したため、今後は好決算ながらもイレギュラー的に売られた銘柄などへは再評価の動きが出てくる可能性はあるだろう。足元で決算を評価された銘柄についても積極的なトレードは限られていたと見られる。 また、昨日のマザーズ指数は4％を超える下落となった。調整トレンドは継続しているものの、2月8日につけた安値736.54をキープしてくるようだと、短期的にはリバウンドの動きを見せてくる展開も期待されやすいところだ。指数へのインパクトが大きい時価総額上位の銘柄の一角には自律反発を狙った動きも意識されよう。 ■東京海上、22/3上方修正 経常利益5700億円←4800億円、コンセンサス上回る 東京海上<8766>は2022年3月期業績予想の修正を発表。経常利益を4800億円から5700億円に上方修正した。コンセンサス（5030億円程度）を上回る修正。国内における保険料収入の増加や、自然災害や大口事故の減少、北米拠点のキャピタルゲインの増加も利益を押し上げる。 ■前場の注目材料 ・1ドル115.50-60円 ・SOX指数は上昇（3370.20、+4.95） ・米原油先物は上昇（95.46、+2.36） ・米国景気の拡大 ・海外のコロナ感染沈静化 ・日銀は金融緩和を長期化 ・株価急落時の日銀ETF買い ・九州電力<9508>ウズベキスタン参入、仏社などとガス複合火力 ・OSG<6136>小径ドリル2倍増産、愛知・新城の投資前倒し ・キリンHD<2503>ミャンマーの酒類事業から撤退、国軍系と交渉難航 ・三菱重<7011>高砂製作所に水素実証設備、製造から発電まで ・トヨタ<7203>来月2工場3ラインで調整、生産台数見通しは変えず ・住友ゴム<5110>中国・欧州にEVタイヤ、低電費・静粛性強み ・カネミツ<7208>米澤工作所と新会社、EV関連部品生産 ・サイバーダイン<7779>インドネシアで医療機器承認取得 ・NEC<6701>撮影場所を簡単特定、新技術、地上景観と衛星画像照合 ・ソフトバンク<9434>成層圏通信とEVで災害対策実証、HWエレクトロと共同 ・昭和電工<4004>半導体・電材売上高2.4倍、5年2500億円超投資 ・帝人<3401>中国新工場稼働、車用コンポジット製品生産 ・花王<4452>コーセーと使用済みボトル水平リサイクル、協業第1弾 ☆前場のイベントスケジュール ＜国内＞ ・08:50　10-12月期GDP速報値（前期比年率予想：+6.0％、7-9月期：-3.6％） ＜海外＞ ・特になし 《ST》

*12:04JST 【M&A速報：2021/03/16（1）】米カーライル、本日上場のウイングアーク1st<4432>の保有株式を全て売却 ■米カーライル、本日東証1部上場のウイングアーク1st<4432>の保有株式を全て売却 ■カネミツ<7208>、自動車用プーリ等製造のタイ子会社KPC社とインドネシア子会社KSI社に追加出資　JFE商事から株式取得 ■ジェネシア・ベンチャーズ、ベトナムのミレニアル・Z世代向けデジタルメディア運営のVIETCETERA社に出資 ■ショートムービーSNS「DORM」等クリエイター支援事業展開のAbentry、シードで資金調達を実施 ■ごみ拾い活動を共有・促進するSNS等提供のピリカ、総額1億円の資金調達を実施 ■味の素<2802>、米ペガサス・テック・ベンチャーズと協業開始　CVCのイノベーション探索を強化 ■自走型ロープウェイ「Zippar」開発のジップ・インフラストラクチャー(Zip Infrastructure)、シードでANRIから資金調達を実施 ■メディア向け無料音声化サービス「Audiostart」展開のロボットスタート、ログリー<6579>投資子会社などから総額1.6億円の資金調達を実施 ■オンキヨーホームエンターテイメント<6628>、12社を割当先としてC種種類株式を発行 ■シティインデックスイレブンス、日本アジアグループ<3751>に追加出資　出資比率10.94％に ■地域とトモニファンド、トレーディング事業のepocとモバイルオーダープラットフォーム開発のLBBに出資 ■電通グループ<4324>、傘下の電通デジタルと電通アイソバー、電通ダイレクトマーケティングとDAサーチ&リンクをそれぞれ合併 ■五洋建設<1893>、シンガポールの大手建設会社KBCEの親会社であるKoh Brothers Eco Engineering社に出資　持ち分法適用関連会社化 ■伊藤忠商事<8001>、コーヒートレーサビリティ・サステナビリティプラットフォーム提供のスイスFarmer Connect社に出資 ■筑波大発の水中ドローンメーカーFullDepth、つくばエクシードファンドなどから資金調達を実施 ■NECキャピタルソリューション<8793>子会社のリサ・パートナーズ、本日上場のヒューマンクリエイションHD<7361>の株式取得　筆頭株主に ■サトウ食品<2923>、パックごはん製造のJA加美よつばラドファに出資 ■JA全農、パックごはん製造のJA加美よつばラドファに出資　JA加美よつばから株式取得 【ニュース提供・MARR Online（マールオンライン）】 《CS》

*12:55JST 後場に注目すべき3つのポイント～海外勢の先物買いとともに目先の上昇一服？ 4日の後場の取引では以下の3つのポイントに注目したい。 ・日経平均は反落、海外勢の先物買いとともに目先の上昇一服？ ・ドル・円は下げ渋り、安値圏で買戻し ・値下がり寄与トップは東エレク<8035>、同2位がエムスリー<2413> ■日経平均は反落、海外勢の先物買いとともに目先の上昇一服？ 日経平均は反落。118.90円安の26690.47円（出来高概算5億7000万株）で前場の取引を終えている。 3日の米株式市場でNYダウは3日続伸し、85ドル高となった。ナスダック総合指数は反発し、過去最高値を更新。週間の新規失業保険申請件数が前回から予想以上に減少したことに加え、民主党のペロシ下院議長と共和党のマコネル上院院内総務が追加経済対策を巡り交渉を再開したとの報道が好感された。ただ、製薬大手ファイザーが新型コロナウイルスワクチンの年内の供給目標を引き下げたと伝わり、引けにかけて伸び悩んだ。本日の東京市場でも新型コロナワクチンへの期待後退に伴って利益確定売りが先行し、日経平均は112円安からスタート。寄り付き後は下げ渋る場面もあったものの、前場中ごろを過ぎると一時26646.08円（163.29円安）まで下落した。 個別では、ソフトバンクG<9984>が2％の下落となっているほか、東エレク<8035>、エムスリー<2413>、キーエンス<6861>などここまで相場全体をけん引してきた値がさグロース（成長）株の下げが目立つ。NTTドコモ<9437>による携帯電話料金の新プラン投入を受けて楽天<4755>は7％の下落。ファーストリテ<9983>やソニー<6758>は小安い。また、業績下方修正を発表したアインHD<9627>が急落し、ショーケース<3909>などとともに東証1部下落率上位に顔を出している。一方、デンソー<6902>が大幅に4日続伸し、トヨタ自<7203>などの自動車株はしっかり。リクルートHD<6098>や武田薬<4502>も堅調で任天堂<7974>が小幅に上昇。中小型株ではモリテック<5986>が賑わっている。 セクターでは、空運業、情報・通信業、サービス業などが下落率上位。半面、鉄鋼、繊維製品、食料品などが上昇率上位だった。東証1部の値下がり銘柄は全体の65％、対して値上がり銘柄は31％となっている。 本日の東京市場では新型コロナワクチンの早期普及期待が後退したこともあり、週末を前に利益確定売り優勢となっている。日足チャートを見ると、26700円近辺に位置する5日移動平均線を挟んで一進一退といった印象。まだまだ底堅いとは言えるが、前日に続き上値を切り下げる格好となってきているのは気掛かりだ。 売買代金上位や業種別騰落率を見ても、ここ2～3週の相場上昇をけん引してきた値がさグロース株や、新型コロナワクチンへの期待で前日上昇した空運株などに売りが出ていることがわかる。このところ当欄で指摘しているとおり、足元では個人投資家主体の相場になっているとみられることから、週末を前に目先の利益を確保するための売りが出やすいのだろう。 一方、一部の銘柄の賑わいを見ると、個人投資家の物色意欲が根強いことも窺える。一部メディアが報じているところでは、11月27日申し込み時点での信用評価損益率は-12.35％と、前の週の-12.85％から0.50pt改善したという。先の値がさグロース株主導の上昇相場で売買頻度の高い個人投資家を中心に恩恵を受けたとみられ、足元でセンチメントが上向いていることの背景として納得できる。 但し、東京証券取引所が3日発表した11月第4週（24～27日）の投資部門別売買状況を見ると、外国人投資家は現物株の買い越しを継続（4244億円）したものの、東証株価指数（TOPIX）先物についてはほぼ売り買い均衡。日経平均先物にいたっては700億円の売り越しに転じた。当欄では日々の先物手口から「海外実需筋のTOPIX先物買い戻しは一服。短期筋は11月第1～2週に日経平均先物の買い持ち高を積み上げたものの、足元売りを出しているのではないか」と先に予測していたが、これに符合する動きと言えるだろう。 海外勢の先物買いとともに日経平均の上昇も目先一服といったところか。個別株の物色動向などからモメンタム（勢い）に乗るタイプの個人投資家による売買が活発となっている印象で、日経平均が上値を切り下げてきたことで一段の売りが出る可能性もあるだろう。なお、本日はTOPIXが0.20％の下落で前場を折り返しており、日銀による上場投資信託（ETF）買いは実施されない公算が大きい。やはり日経平均は当面、節目の27000円を前に伸び悩む展開が続くとみておきたい。 ■ドル・円は下げ渋り、安値圏で買戻し 4日午前の東京市場でドル・円は下げ渋り。一時103円74銭まで下げたが、その後は103円80銭台での推移が続く。103円台は値ごろ感から買戻しが入りやすく、下値は堅い。一方、米株式先物はプラス圏で推移し、今晩の株高観測でドル買いは抑制されている。 ここまでの取引レンジは、ドル・円は103円74銭から103円90銭、ユーロ・円は126円05銭から126円17銭、ユーロ・ドルは、1.2141ドルから1.2154ドル。 ■後場のチェック銘柄 ・三光合成<7888>、カネミツ<7208>など、10銘柄がストップ高 ※一時ストップ高（気配値）を含みます ・値下がり寄与トップは東エレク<8035>、同2位がエムスリー<2413> ■経済指標・要人発言 【経済指標】 ・豪・10月小売売上高：前月比+1.4％（9月：-1.1％） ＜国内＞ ・特になし ＜海外＞ ・16:00　独・10月製造業受注（前月比予想：+1.5％、9月：+0.5％） 《HH》